Ми, прості українці, тим часом собі думаємо, що купивши долари за гривні, надійно захищаємо заощадження від інфляції. А ні, наші валютні накопичення потихенько тануть.

Чому росте інфляція 

ФРС за останній рік надрукувала величезну суму нічим незабезпечених доларів. Чим більше грошей, тим вищою є інфляція. Такий закон економіки.

Сила долара

Долар США є мірилом цінності усіх світових валют. І в ньому всі країни зберігають свої резерви.

Усі ми чекаємо зниження курсу долара, радіємо зміцненню національної валюти, усі.. крім Нацбанку. Бо коли зміцнюється валюта, країна втрачає свою конкурентоспроможність.

Вихід один – НБУ викуповує так звані надлишки валюти у свої Золотовалютні Резерви.

Виходить замкнений круг: країни створюють додатковий попит на долари, тому USD не буде падати так, як можуть обвалитись інші валюти світу. Бо чим більше він буде падати, тим більше з цим боротимуться інші країни

Як зберегти валютні заощадження від інфляції

1) Диверсифікація по валютах

Ваші накопичення мають розподілятись як мінімум по 3-х осн валютах: долар, євро та гривня. Як варіант можна розглянути китайський юань та японську єну – хтозна, яка країна буде в подальшому «на коні»

2) Вкласти долари в реальні активи

Володіючи нерухомістю, обвал долара вам не страшний. Навіть, якщо з’явиться нова світова валюта, чи то юань, чи навіть біткоїн, можна продати свій актив за той же еквівалент вартості, який був вкладений в доларах.

Але див. п.1. – згадай про диверсифікацію. На нерухомість не варто виділяти більше 30-50% свого капіталу

3) Інвестувати долари

Найвигідніші умови по валютних депозитах сьогодні дає Монобанк: 1,7% в USD, 1,25% – в EUR

Більш дохідний варіант – українські єврооблігації, що дають від 3 до 6% дохідності.

Авторка: Оксана Балабан

Запис Інфляція долара. Як зберегти гроші спершу з'явиться на iPlan.

Для початку поясню, що диверсифікація – це не розділення грошей по різних купках. Це навичка володіння різними фінансовими активами й управління їхніми ризиками. Поясню на прикладах.

Як зрозуміти, у що мені вкладатись?

Для кожної інвестиції є свій поріг входу – тобто мінімальна кількість грошей. Чим більше коштують ваші активи – тим більше їх треба ділити.

• Якщо ваш капітал – тисячі гривень або $1–2 тис., то одним з кращих варіантів для вас будуть депозити. Поділіть гроші по різних валютах і покладіть на депозити в різні банки. 
• Є стереотип, що інвестувати краще за все в нерухомість. Це не завжди так, і часто легше і вигідніше почати інвестувати в цінні папери в Україні або за кордоном. «Зайти» в інвестиції з цінними паперами можна з $3–4 тис.
• Якщо ваш капітал досягає рівня, коли 30% з нього вистачає на придбання нерухомості, є сенс вкластися в купівлю інвестиційної квартири – однокімнатної або студії. Порогом для входу в комерційну нерухомість буде вже $50–100 тис. Якщо у вас є всього $40 тис. і $30 тис. ви витрачаєте на квартиру – це ризикований актив. Адже якщо станеться пожежа, війна, будинок стане аварійним – ви втратите усе. 

Варто враховувати ще одне важливе правило – диверсифікація будь-якого рівня передбачає розподіл інвестицій з менш ризикових у бік більш ризикових. І ніяк не навпаки. Менш ризикові –  банківські депозити та державні облігації. Бізнес та акції компаній – вже більш ризикові. Чим менше у вас грошей – тим менш ризиковими мають бути активи. 

Як керувати готівкою

Розпочну зі способу, який підходить майже всім і з якого потрібно починати –диверсифікація за платіжною одиницею. Ми схильні очікувати зниження курсу гривні, але не варто при цьому все вкладати в долари. Завжди повинно бути розподілення між кількома валютами – частина у гривні, частина в доларах, частина в євро. Це потрібно, щоб зростання вартості однієї валюти компенсувало падіння іншої, а загальна вартість кошика лишалася незмінною, а в ідеалі взагалі росла.

Напевно, дехто пам’ятає лютий 2015 року, коли курс долара за кілька днів виріс до 38–40 гривень, а потім обвалився майже у два рази. Ті, хто у той момент придбав долари, суттєво втратили.

Не варто забувати і про гривню – вклади у гривні дають більший відсоток зростання. Тому має сенс частину вкладів, короткострокових, тримати у гривні.

Як керувати більш складними активами

Другий рівень диверсифікації – за класами активів. В ідеалі ви маєте розділяти свої активи по різних сферах. Це може бути бізнес, нерухомість, цінні папери та метали. 

Простий приклад: ви вклали все, що у вас було, в нерухомість у Донецьку, три квартири. Почалась війна – ваші квартири зруйновані і ви втратили все. Але якщо у вас була одна квартира у Донецьку, цінні папери, а ще бізнес у сусідньому Маріуполі – то ви зберегли частину активів. А якщо ваш бізнес через розвиток Маріуполя став активно рости, то, може, нічого і не втратили. 

Як розділити активи за кордонами

Третій рівень диверсифікації – за юрисдикцією. Вкладатися можна не лише в Україні, а і за її межами. Навіть більше, нинішні українські реалії – відсутність захисту права власності, судочинство, яке цьому захисту не сприяє, та ризики гривні як платіжної одиниці – роблять інвестування в Україні справою взагалі ризикованою. Тому є сенс вкладатися в тому числі в закордонні активи. 

Наведемо приклад. У вас є бізнес, готівка та нерухомість в Україні. Якщо у країні різко гіршає ситуація – усі ваші активи різко втрачають у ціні.

Як залишитись у плюсі, коли ви втратили один з активів

Диверсифікація інвестицій потрібна не лише для того, щоб, втрачаючи, не витратити все. Грамотний інвестиційний портфель має бути складений таким чином, щоб у ньому мала місце так звана негативна кореляція. Тобто при падінні того чи іншого активу через будь-які економічні, соціальні та інші чинники в нашому портфелі мають бути активи, які будуть при цьому зростати.

Це легко показати на прикладі двох акцій. Припустимо, одна з них – нафтової компанії, а друга – авіаліній. У цьому випадку при падінні ціни на нафту будуть падати в ціні й акції нафтовидобувних компаній. Але для авіалінії пальне – основна частина собівартості. Якщо вони зможуть дешевше купувати пальне, у них буде більше прибутків. І скоріше за все, у цей момент вартість їхніх акцій збільшиться.

А що, як нічого з цього не робити?

Успішні приклади, коли інвестор або власник бізнесу свої вкладення ніяк не диверсифікує, звичайно, є. Але є і приклади, коли це призводить до дуже значних втрат. Комусь може пощастити, комусь – ні. Вирішувати вам.

Мені відомо багато випадків, коли власники бізнесу все, що є, вкладали знову ж таки в цей бізнес. І коли з ним в один момент щось траплялося, лишалися ні з чим. Після такого людина, звісно, починає думати, що диверсифікувати потрібно. Але вже нічого.

Якщо ви ще на початковій стадії – коли ще є, що інвестувати, варто задуматися, які способи диверсифікації вам підходять, а які ні. Просто поділити всі кошти на умовні три кошики, краще ніж нічого, але…

Василь Матій

Запис Нерухомість – не завжди краща інвестиція. Як зберегти ваші активи, покрокова інструкція спершу з'явиться на iPlan.